La reasignación de la producción de memoria hacia la IA está encareciendo los componentes clave y anticipa un 2026 complejo para el mercado de PCs
A fines de 2025, el ecosistema global de semiconductores enfrenta una escasez inédita de chips de memoria, con efectos que podrían extenderse hasta bien entrado 2027. La fuerte suba de precios de la DRAM responde a un desequilibrio estructural: la demanda impulsada por la inteligencia artificial crece mucho más rápido que la oferta disponible.
IDC ya había considerado esta situación en sus previsiones de noviembre, pero el escenario se agravó desde entonces. Aunque la consultora mantiene sus pronósticos oficiales, identifica riesgos a la baja relevantes para dos mercados clave: smartphones y computadoras personales.
¿Qué está detrás de la escasez?
El mercado de memorias atraviesa un punto de inflexión. A diferencia de ciclos anteriores, esta escasez no es meramente coyuntural. La expansión acelerada de la infraestructura de IA está absorbiendo una porción creciente de la capacidad productiva global. Los grandes fabricantes han reorientado su producción desde DRAM y NAND convencionales hacia memorias de mayor margen destinadas a centros de datos, como HBM y DDR5 de alta capacidad.
Los servidores de IA requieren mucha más memoria por sistema que los dispositivos de consumo, y los proveedores priorizan pedidos de hyperscalers y OEMs vinculados a IA. Esto deja menos oferta disponible para smartphones y PCs, elevando precios en todo el mercado.
Más aún, IDC advierte que se trata de una reasignación estratégica y potencialmente permanente de la capacidad de fabricación. Cada oblea destinada a HBM para GPUs es una oblea menos para un smartphone o una laptop de consumo. Como consecuencia, en 2026 el crecimiento de la oferta de DRAM y NAND estaría por debajo de los promedios históricos, con aumentos del 16% y 17% interanual, respectivamente.
Impacto en el mercado de dispositivos
El desequilibrio entre oferta y demanda ya se traduce en precios más altos y menor disponibilidad de componentes, obligando a los fabricantes a revisar estrategias de producto y precios.
Smartphones: presión sobre precios y especificaciones
El mercado global de smartphones, especialmente los fabricantes Android, enfrenta un escenario desafiante en 2026. La tendencia de “democratizar” especificaciones comienza a revertirse. La memoria representa entre el 15% y el 20% del BOM en equipos de gama media, y hasta el 15% en modelos premium, por lo que el aumento de precios impacta de lleno en los costos.
Los fabricantes de gama baja, con márgenes muy ajustados —como TCL, Transsion, Xiaomi, Oppo, Vivo o Realme— serán los más afectados y deberán trasladar costos a los usuarios. En la gama alta, Apple y Samsung están mejor posicionados gracias a acuerdos de suministro a largo plazo, aunque también se espera menor evolución en especificaciones, como la permanencia en 12 GB de RAM en modelos Pro en 2026.